С 19 апреля Meta Quest 3 стоит $600 вместо $500, Quest 3S — от $350 вместо $300. Официальное объяснение: дефицит микросхем памяти. Но за этой короткой формулировкой — структурное изменение всего рынка полупроводников.
Как AI «украл» память у вашего VR-шлема
Производители DRAM — Samsung, SK Hynix и Micron, которые вместе контролируют более 70% мирового рынка — переориентировали мощности на высокомаржинальную память типа HBM для GPU-серверов. По данным IEEE Spectrum, доля облачной и AI-памяти в выручке Micron выросла с 17% в 2023 году до почти 50% в 2025-м. Для потребительской электроники остался остаток.
Следствие — цены на обычный DRAM выросли на 50% всего за одно квартальное сравнение, а аналитики TrendForce прогнозируют еще 40% прироста в следующем квартале. Как сообщает NPR со ссылкой на TrendForce, если производители хотят получить чипы быстрее — платят в два-три раза больше обычной цены.
«AI изменил саму природу спроса»
Санчит Вир Гогия, CEO Greyhound Research
Meta — не первая и не последняя
По данным TechCrunch, Meta присоединилась к Samsung, Microsoft и Sony, которые уже повысили цены на свое железо по той же причине. IDC прогнозирует, что давление на производителей смартфонов и ПК сохранится минимум до 2027 года, а Lenovo, Dell, HP, Acer и ASUS предупредили клиентов о повышении цен на 15–20%.
Для Meta ситуация усложняется отдельно: подразделение Reality Labs убыточило более $80 млрд с 2020 года, включая $19 млрд всего в 2025-м. Удорожание компонентов накладывается на хронически убыточный бизнес — и ценовое давление перекладывается на покупателя без буфера в виде запаса рентабельности.
Показательно, что повышение касается не только новых устройств, но и восстановленных — это свидетельствует, что стоимость заложена глубоко в цепь поставок, а не является ситуативной реакцией на отдельную партию комплектующих.
Что дальше
Новые производственные мощности для DRAM появятся нескоро: по оценке IEEE Spectrum, даже заводы, которые сейчас строятся, едва ли существенно снизят цены до 2028 года. CEO Micron Санджай Mehrotra прямо сказал аналитикам, что спрос «существенно превысит предложение в обозримой перспективе».
Если Meta выпустит Quest 4 в 2026 году на фоне дальнейшего роста цен на память — сможет ли компания удержать его в доступном сегменте, или VR-гарнитура окончательно превратится в нишевый премиум-продукт?
