Малый и средний бизнес в Украине хронически страдает от одной проблемы: выполнил контракт — и жди оплаты месяц, два, три. Деньги формально есть, но они заморожены в дебиторке. Именно этот пробел пытается закрыть новая инициатива IFC.
Международная финансовая корпорация (структура Группы Всемирного банка) профинансирует разработку цифровой платформы факторинга на базе уже существующей инфраструктуры Прозорро.Продажи. Платформа должна позволить микро-, малому и среднему бизнесу продавать свои будущие платежи по контрактам финансовым учреждениям — и получать живые деньги сразу, а не через квартал.
Почему Прозорро, а не банки
Факторинг как инструмент в Украине существует, но преимущественно для крупных игроков. Банки неохотно работают с МСБ: проверка каждого клиента обходится почти в столько же, сколько и проверка крупной компании, а маржа значительно меньше. Цифровая платформа на базе Прозорро.Продажи теоретически снижает этот операционный порог — данные о контрактах уже верифицированы системой государственных закупок, риск оценить проще и дешевле.
Логика понятна: если государство уже знает, что предприниматель выиграл тендер и должен получить, условно, 500 тысяч гривень через 60 дней, финансовому учреждению не нужно проводить длительный due diligence — факт обязательства уже есть в системе.
Где реальный риск
Ключевой вопрос — не технология, а условия. Факторинг может быть инструментом доступного финансирования, а может превратиться в легализованный способ стричь МСБ под нездоровый процент. Все зависит от того, какие ставки дисконтирования установят финансовые учреждения, подключившиеся к платформе, и будет ли реальная конкуренция между ними.
Второй риск — технический. Прозорро.Продажи уже имеет репутацию рабочего инструмента, но интеграция нового финансового продукта — это не просто надстройка. Любая уязвимость в верификации контрактов может открыть пространство для мошеннических схем с фиктивными обязательствами.
Масштаб проблемы, которую это должно решить
По различным оценкам, МСБ формирует около 55% ВВП Украины в мирное время и является основным работодателем. Во время войны доступ к оборотным средствам стал критическим: логистические цепи разорваны, сроки выполнения контрактов возросли, а банковское кредитование для малого бизнеса остается дорогим или недоступным.
Если платформа заработает так, как задумано, даже частичное размораживание дебиторской задолженности в секторе государственных закупок — это реальный денежный поток в сегмент, который его остро нуждается.
Детали относительно объема финансирования IFC, сроков запуска и перечня финансовых партнеров платформы пока не раскрыты. Именно от этих деталей зависит, станет ли инструмент доступным для ИП из районного центра — или останется привилегией среднего бизнеса из Киева, который и так имеет больше вариантов.
